O Bitcoin voltou a ser negociado acima de US$ 76.500, sustentando parte dos ganhos recentes. Ainda assim, a criptomoeda perdeu força no fim de semana e recuou para perto de US$ 75.000, em meio à retomada das tensões geopolíticas entre Estados Unidos e Irã, que recolocaram o petróleo no foco dos mercados.

O movimento ocorreu após uma tentativa frustrada de rompimento acima de US$ 78.000, nível que representava o maior preço em cerca de dez semanas. A princípio, o avanço foi impulsionado por um alívio temporário nas tensões, quando o Irã sinalizou que o Estreito de Ormuz estava aberto. Como resultado, os preços do petróleo recuaram e favoreceram ativos de risco.

No entanto, o cenário mudou rapidamente. Relatos posteriores indicaram o fechamento da rota marítima, elevando preocupações sobre a oferta global de petróleo. Dessa forma, o barril voltou a subir, pressionando expectativas inflacionárias e, consequentemente, afetando ativos sensíveis ao risco, como o Bitcoin.

Petróleo e geopolítica elevam a volatilidade

Analistas da Bitfinex destacaram que o movimento recente marcou uma quebra relevante de tendência. “O Bitcoin finalmente rompeu sua faixa de negociação de várias semanas, superando o nível importante de US$ 74.000, enquanto cerca de US$ 530 milhões em posições vendidas foram liquidadas após notícias positivas sobre o Estreito de Ormuz”, afirmaram.

O Estreito de Ormuz concentra uma parcela significativa do transporte global de petróleo. Por isso, qualquer interrupção impacta diretamente os preços da energia. Nesse sentido, a retomada das tensões levou o barril novamente para perto de US$ 80, reforçando pressões macroeconômicas.

Além disso, a continuidade da alta do Bitcoin depende do desdobramento geopolítico. O cessar-fogo entre Estados Unidos e Irã tem prazo até 21 de abril. Caso não haja acordo, a volatilidade tende a se intensificar. Assim, negociações diplomáticas tornam-se decisivas para sustentar ou reverter o recente movimento de preços.

Liquidações ampliam oscilações no curto prazo

Dados recentes mostram que a reversão provocou nova onda de liquidações. Em 24 horas, mais de US$ 250 milhões em posições foram encerradas no mercado de criptomoedas, atingindo principalmente investidores posicionados na alta.

Esse movimento ocorreu logo após a liquidação de posições vendidas com a alta do Bitcoin acima de US$ 76.000 no início da semana. Ou seja, o mercado segue altamente sensível a mudanças rápidas de sentimento.

Ao mesmo tempo, traders monitoram níveis técnicos relevantes. O Bitcoin enfrenta resistência próxima à média móvel exponencial de 21 semanas, pouco abaixo de US$ 79.000. Caso haja rejeição, cresce a probabilidade de um novo teste do suporte em torno de US$ 73.000, região associada a uma formação anterior de fundo duplo.

Além disso, o mercado de derivativos aponta maior instabilidade. Cerca de US$ 7,9 bilhões em opções de Bitcoin expiram nesta semana, com concentração relevante no nível de US$ 75.000. Portanto, esse patamar pode atuar como zona de equilíbrio, onde estratégias de hedge ampliam oscilações.

Cenário segue construtivo, mas sensível

Apesar da correção recente, o sentimento não se deteriorou completamente. As taxas de financiamento em contratos futuros perpétuos permanecem negativas, indicando presença relevante de posições vendidas.

Dessa maneira, ainda há espaço para liquidações adicionais caso o Bitcoin sustente níveis importantes de suporte. Em outras palavras, o ativo pode surpreender positivamente no curto prazo.

Por outro lado, fatores macroeconômicos continuam determinantes. O comportamento recente evidencia forte sensibilidade às notícias do Oriente Médio e às oscilações do petróleo. Assim sendo, uma alta prolongada da commodity pode intensificar preocupações inflacionárias e adiar expectativas de flexibilização monetária.

Como resultado, o apetite por risco tende a diminuir. Nesse contexto, o desempenho do Bitcoin permanece atrelado à evolução das tensões entre Estados Unidos e Irã e às variações no mercado de energia. Em suma, a faixa entre US$ 73.000 e US$ 79.000 segue como referência para o próximo movimento relevante.