Maiores esquemas Ponzi e pirâmides financeiras da história
Conheça grandes exemplos de Ponzi e pirâmide financeira
Ontem, foi veiculo aqui no Webitcoin um artigo sobre as principais características envolvendo esquemas Ponzi e pirâmides financeiras.
Hoje, iremos conferir alguns dos mais notórios destes golpes.
Bernie Madoff
Em 1920, Charles Ponzi realizou um esquema que atualmente leva seu nome. Com a promessa de que retornaria o dobro do dinheiro investido pelas vítimas em até 90 dias, por meio de um plano bizarro de compra e venda de cupons postais. Foram US$8 milhões ceifados de 30 mil investidores.
Isso é brincadeira de criança perto do que fez Bernard L. Madoff, ou Bernie Madoff. Bernie fundou a Bernard L. Madoff Investment Securities LLC na década de 60, uma empresa reconhecida em Wall Street. O esquema de Ponzi teve início em 1992, e consistia na compra de ações “blue chips” (ações por meio das quais é possível lucrar na alta e na baixa) e realizar contratos de opções com elas.
O segredo para a duração de mais de 10 anos do esquema foi o diferencial em relação à principal característica dos esquemas de pirâmide: Bernie prometia retornos de apenas 10%, razão pela qual conseguia manter “estável” os ganhos das vítimas. Ademais, ele não abriu o esquema para todo o público, mas apenas para investidores mais abastados. Sua justificativa era a de que “pessoas fora do meio não entenderiam este tipo de investimento”.
Estima-se que todo o golpe tenha obtido US$20 bilhões, de 4800 investidores. O cálculo original da quantia é bem maior, mas cerca de US$35 bilhões presentes no somatório primário não foram perdidos – por conta de algumas proteções de alguns investidores.
Em dezembro de 2008, Bernie contou aos seus filhos, que trabalhavam em sua empresa de “investimento”, que todos os seus investimentos eram “uma grande mentira”. No dia seguinte, seus filhos contaram às autoridades o que Bernie havia dito, desencadeando as investigações que culminaram em sua condenação a 150 anos de prisão, no dia 29 de junho de 2009.
A Comissão de Títulos e Câmbio dos Estados Unidos foi duramente criticada após a descoberta do caso, pois nunca foi feita uma investigação profunda sobre as atividades de Bernie e sua empresa.
Stanford International Bank
Allen Stanford, proprietário do Stanford International Bank, localizado em Antigua, foi o líder do segundo maior e mais conhecido esquema de ponzi deste século.
Em fevereiro de 2009, diversos órgãos reguladores do ramo financeiro nos Estados Unidos começaram a buscar a resposta por trás de uma pergunta: por que os retornos do Stanford International Bank são tão acima dos retornos prometidos pelo restante do mercado?
Além disso, Allen alegava que os certificados de depósito do seu banco eram tão ou mais seguros em relação às contas asseguradas pelo governo dos Estados Unidos.
Também em fevereiro de 2009, oficiais adentraram os escritórios da Stanford Financial, empresa matriz de Allen, e consideraram a unidade como uma “cena de crime”. O que se descobriu com as investigações é que Allan Stanford operava um esquema de Ponzi avaliado em US$8 bilhões de dólares, com 21 mil investidores sendo enganados.
Stanford ainda tentou deixar os EUA para fugir das autoridades mas, com seus bens bloqueados, não conseguiu pagar pelos serviços de um jatinho particular.
Em junho de 2009 ele foi preso, e em janeiro de 2012 ele foi condenado a 110 anos de prisão.
A seguir, alguns casos de grandes empresas acusadas de realizarem pirâmide financeira. Note-se que elas foram apenas acusadas, mas nada foi confirmado.
Mary Kay
Em 2012, a Harper’s Magazine publicou uma história se referindo à Mary Kay como “O Esquema Rosa de Pirâmide”. A jornalista por trás do artigo, Virginia Sole-Smith, afirmou:
“A única forma de fazer dinheiro é recrutando outras pessoas para vender produtos como parte da unidade de venda, é quando elas recebem uma comissão para toda vez que uma destas mulheres colocam uma ordem de compra. E isso parece com um esquema de pirâmide.”
Um representante da agência disse à Sole-Smith que ele é incapaz de confirmar ou negar se a companhia já foi ou não investigada.
Embora a Comissão Federal de Troca dos Estados Unidos tenha afirmado que receber comissões com base na venda de produtos é legal, Sole-Smith afirmou que em diversas investigações do mesmo órgão sobre companhias de marketing multinível, “a maior parte das vendas ocorria entre a companhia e seus vendedores”. Nesses casos, os produtos podem ser meros chamarizes.
Herbalife
Talvez nenhuma outra companhia tenha enfrentado uma montanha-russa de alegações nos últimos anos do que a Herbalife. Uma corte comercial da Bélgica decidiu que a empresa era um esquema de pirâmide ilegal em 2011, e a companhia enfrentou um grande processo de antigos e atuais (à época) distribuidores em 2004. Os querelantes alegaram que a Herbalife era um esquema de pirâmide, oferecendo pouca ou nenhuma oportunidade para garantir lucros. Em 2014, Bill Ackman da Pershing Square Capital publicou uma apresentação, sugerindo que a Herbalife era um esquema de pirâmide, produzindo um documentário e até mesmo fazendo uma aposta de US$1 bilhão contra a companhia, ao operar vendido no mercado de ações.
Eventualmente, a Comissão Federal de Troca começou a investigar a companhia, concluindo que a maioria de seus “líderes de vendas” estavam ganhando US$5 por mês, enquanto outros haviam perdido dinheiro. Em junho de 2016, a companhia fez um acordo de US$200 milhões, e não encerrou suas atividades por completo. Estranhamente, a saga não parece ter ferido a Herbalife de forma significativa.
Muitas das pessoas que receberam cheques de compensação ainda eram clientes felizes da Herbalife, e eles rapidamente deram meia volta e utilizaram os valores de compensação para comprar mais produtos da Herbalife, relatou a Fortune em 2017.
Amanhã, como última parte dessa série que aborda Ponzis e pirâmides financeiras mais a fundo, faremos um paralelo com o universo das criptomoedas.