Os futuros do S&P 500 subiam levemente nesta quinta-feira, após três sessões consecutivas de perdas. Enquanto isso, o petróleo recuava e os rendimentos dos Treasuries perdiam força. Assim, os mercados encontravam algum alívio após a pressão provocada pelos custos de energia. Os investidores também aguardavam os balanços trimestrais de Oracle e Adobe, previstos para depois do fechamento.

Os contratos futuros do S&P 500 avançavam 0,2%, enquanto os do Dow Jones ganhavam 0,4%. Já os futuros do Nasdaq 100 operavam praticamente estáveis. A recuperação ocorreu após uma sequência marcada pela alta da energia e dos rendimentos dos títulos públicos.

Fonte: Yahoo Finance.

Mercado ganha fôlego com recuo do petróleo

O petróleo Brent superou US$ 100 por barril no início da semana, pela primeira vez desde julho. No entanto, a cotação recuou nesta quinta-feira para cerca de US$ 100,50 por barril. Com isso, diminuíram parcialmente os receios de que os custos energéticos elevem a inflação. A tensão no mercado, contudo, permanece elevada.

A alta do petróleo está ligada principalmente ao conflito militar entre Estados Unidos e Irã. Os combates começaram no fim de fevereiro, após um ataque conjunto dos Estados Unidos e de Israel. Como resultado, o mercado teme um fechamento prolongado do Estreito de Ormuz. A rota marítima tem importância crucial para o transporte global de energia.

Donald Trump prevê fim da guerra após eleições

O presidente Donald Trump afirmou que o conflito com o Irã terminará após as eleições legislativas de novembro. A declaração ocorreu durante um comício realizado na quarta-feira. Porém, o presidente não explicou como pretende encerrar a guerra. Trump também já estabeleceu outros prazos para o fim dos combates.

Assessores de Donald Trump disseram, em privado, que a guerra com o Irã pode continuar além do Dia da Posse de 2029. Vance, Rubio e outros levantaram essa possibilidade no Salão Oval e na Sala de Situação. Segundo autoridades dos Estados Unidos, eles alertaram que Teerã pode continuar suportando o bloqueio.

Mario Nawfal, no X.

Um cessar-fogo assinado em junho não se sustentou. Além disso, o Wall Street Journal informou que assessores alertaram sobre a possível continuidade da guerra durante o restante do mandato. O atual mandato presidencial termina em janeiro de 2029. Pesquisas indicam que o conflito prejudicou a aprovação de Trump, sobretudo devido à forte alta dos preços da gasolina.

Os rendimentos dos Treasuries também avançaram nesta semana. O título de dez anos alcançou 4,84%, maior nível desde outubro de 2023, antes de ceder levemente. Por sua vez, o Tesouro planejava recomprar US$ 6 bilhões em títulos nesta quinta-feira. A operação buscava reduzir os rendimentos de longo prazo.

Dados de inflação influenciam expectativas para os juros

Dois relatórios importantes de inflação devem ser divulgados nesta semana. Os dados de preços ao produtor estavam previstos para esta quinta-feira. Em seguida, o mercado receberia os dados de preços ao consumidor na sexta-feira. Caso ambos superem as expectativas, poderá crescer a probabilidade de uma alta de juros pelo Federal Reserve na próxima semana.

Atualmente, o mercado atribui uma possibilidade de 60% ao aumento dos juros. Nesse contexto, números acima das projeções podem ampliar a pressão sobre ações e títulos. Por outro lado, dados mais moderados poderiam aliviar parte das preocupações com a política monetária.

Oracle e Adobe concentram atenção nos balanços

A Oracle divulga seus resultados após o fechamento desta quinta-feira. A empresa investe fortemente em infraestrutura de inteligência artificial e fechou acordos com Meta Platforms e OpenAI. Além disso, a Oracle pretende levantar até US$ 40 bilhões por meio de dívida e ações. Os gastos de capital projetados alcançam US$ 95 bilhões no ano fiscal de 2027.

A Adobe também apresenta seu balanço nesta noite. Recentemente, a companhia perdeu seu CEO e seu CFO. Ainda assim, a empresa elevou suas projeções anuais de receita e lucro. Sua receita recorrente anual ligada à inteligência artificial superou US$ 500 milhões ao fim do segundo trimestre.

Banco Central Europeu e Apple movimentam o mercado

Na Europa, o mercado espera que o Banco Central Europeu eleve os juros em 25 pontos-base. Analistas do ING classificaram a medida como uma alta de segurança. A avaliação considera o aumento dos custos de energia e o gás europeu no maior nível desde 2023.

Paralelamente, as ações da Apple caíram na quarta-feira após a apresentação de um iPhone dobrável de US$ 1.999. Analistas do Deutsche Bank também avaliaram o desempenho recente dos mercados. Segundo eles, setembro confirma sua reputação como um mês difícil para os investidores.